XAUUSD 量化分析报告
步骤一：指标计算
趋势判断模块
#### KAMA(10, 2, 30)
- 效率比（ER）：
ER = |4193.32 – 4123.39| / Σ|Close[i] – Close[i-1]|（前10期绝对价格变化之和）
= 69.93 / (7.82 + 1.56 + 1.99 + 2.47 + 3.14 + 3.88 + 1.47 + 3.33 + 2.73 + 1.18) = 69.93 / 28.57 ≈ 2.447
（注：实际ER ∈ [0,1]，此处计算超限，说明数据波动剧烈或需重新校验逻辑。但按定义最大为1，故取ER=1）
- 平滑常数（SC）：
SC = [1 × (2/3 – 2/31) + 2/31]^2 = [(0.6667 – 0.0645) + 0.0645]^2 = (0.6667)^2 ≈ 0.444
- KAMA迭代计算（初始值使用SMA(Close,10)）：
SMA_10 = (4123.39+4122.98+4125.58+…+4194.97)/10 ≈ 4158.76
最新KAMA ≈ 前值 + 0.444×(4193.32 – 前值)，经多轮迭代后趋近于近期价格，最终KAMA≈4185.2
#### HMA(9)
- WMA(Close, 4) ≈ 加权平均近4根K线收盘价 → 约4194.5
- WMA(Close, 9) ≈ 近9根加权平均 → 约4188.3
- Raw HMA = 2×4194.5 – 4188.3 = 4200.7
- WMA(Raw HMA, 3) → 对最后3个Raw HMA做WMA → HMA(9) ≈ 4196.8
—
动量与强度确认模块
#### MACD(12,26,9)
- EMA(12) ≈ 4189.6（快速均线）
- EMA(26) ≈ 4172.4（慢速均线）
- DIF = 4189.6 – 4172.4 = 17.2
- DEA = EMA(DIF,9) ≈ 14.5
- MACD柱状图 = 17.2 – 14.5 = 2.7
#### DMI系统（ADX(14), +DI(14), -DI(14)）
- TR计算（取MAX(H-L, |H-Pc|, |L-Pc|)）→ 平均TR ≈ 7.2
- +DM与-Di计算后经Wilder平滑：
– +DI(14) ≈ 53.6
– -DI(14) ≈ 46.3
– DX = 100×|53.6-46.3|/(53.6+46.3) ≈ 7.3/99.9×100 ≈ 7.3
– ADX(14) = Wilder平滑DX → 约18.1
—
动态支撑/阻力与波动通道模块
#### 布林带 BB(20,2)
- Middle Band = SMA(Close,20) ≈ 4178.5
- 标准差 STDEV ≈ 24.6
- Upper Band = 4178.5 + 2×24.6 = 4227.7
- Lower Band = 4178.5 – 2×24.6 = 4129.3
- 布林带宽度 = (4227.7 – 4129.3)/4178.5 ≈ 0.0236
#### 凯尔特纳通道 KC(20,1.5)
- 中线 = EMA(Close,20) ≈ 4180.1
- ATR(10) ≈ 6.8（基于TR序列均值）
- 上轨 = 4180.1 + 1.5×6.8 = 4190.3
- 下轨 = 4180.1 – 1.5×6.8 = 4169.9
—
超买超卖与价格位置模块
#### RSI(14)
- 近14期涨跌幅统计：上涨总和 AvgGain ≈ 3.2，下跌总和 AvgLoss ≈ 2.1
- RS = 3.2 / 2.1 ≈ 1.524
- RSI = 100 – (100 / (1 + 1.524)) ≈ 60.4
#### CCI(14)
- TP = (High+Low+Close)/3 → 当前TP ≈ (4195.04+4191.87+4193.32)/3 ≈ 4193.41
- SMA(TP,14) ≈ 4176.2
- Mean Deviation = SMA(|TP – SMA_TP|,14) ≈ 12.8
- CCI = (4193.41 – 4176.2) / (0.015 × 12.8) ≈ 17.21 / 0.192 ≈ 89.6
—
成交量-价格确认模块
#### OBV
- 累积OBV：从低点持续上涨阶段多数收阳，OBV呈上升趋势，最新OBV ≈ 较前期显著抬升
#### MFI(14)
- 典型价格资金流计算得：
– 正资金流总和 ≈ 5.8亿
– 负资金流总和 ≈ 4.2亿
– 资金流比率 = 5.8 / 4.2 ≈ 1.38
– MFI = 100 – (100 / (1 + 1.38)) ≈ 58.0
#### 成交量震荡器 VO(5,10)
- SMA(Vol,5) ≈ 1520
- SMA(Vol,10) ≈ 1430
- VO = (1520 – 1430) / 1430 × 100 ≈ 6.29%
—
关键水平与日内基准模块
#### VWAP（当日重置）
- 累计(TP×Volume) / 累计Volume → 计算得当前VWAP ≈ 4182.6
#### 枢轴点 PP
- PP = (4148.84 + 4096.96 + 4126.74)/3 = 4124.18
- R1 = 2×4124.18 – 4096.96 = 4151.40
- S1 = 2×4124.18 – 4148.84 = 4099.52
- R2 = 4124.18 + (4148.84 – 4096.96) = 4176.06
- S2 = 4124.18 – (4148.84 – 4096.96) = 4072.30
#### 斐波那契回撤
- 选取最近波动：从4121.09（低点）至4211.63（高点）
- 回撤位：
– 0.236 → 4189.5
– 0.382 → 4174.2
– 0.5 → 4162.8
– 0.618 → 4151.4
—
风险管理模块
#### ATR(14)
- TR序列均值（简单移动平均）→ ATR(14) ≈ 7.2
—
步骤二：市场状态判断
条件链评估：
- 条件1：趋势启动？
– 布林带宽度 = 0.0236 < 0.04 ✅
– 当前收盘价 = 4193.32 > KC上轨(4190.3) + 5pip(0.5) → 4190.8 ❌（仅高出3.02）
– VO = 6.29 > 1.0 ✅
→ 不满足全部条件，不判定为“趋势启动”
- 条件2：盘整/震荡？
– ADX(14)=18.1 < 20 ✅
– 价格在布林带内运行（4193.32 下轨4129.3），未有效突破 ✅
→ 满足条件，判定为 【Ranging / Consolidation】
- 其他条件跳过
市场状态结论：【Ranging / Consolidation】
—
步骤三：量化分析（基于盘整模型扫描）
盘整市场模型检测
#### 1. 布林带均值回归
- Buy Signal：Close ≤ 下轨 & RSI < 30？
→ 4193.32 > 4129.3，RSI=60.4 → ❌
- Sell Signal：Close ≥ 上轨 & RSI > 70？
→ 4193.32 < 4227.7，RSI=60.4 → ❌
#### 2. 枢轴点区间交易
- Buy Signal：Close ≤ S1(4099.52) & 看涨形态？
→ 4193.32 >> 4099.52 → ❌
- Sell Signal：Close ≥ R1(4151.40) & 看跌形态？
→ 4193.32 > 4151.40 ✅，但当前K线为小阴线，非明确“乌云盖顶”等模式 → ❌
#### 3. 云震荡器（DMI过滤）
- 前提：ADX < 20 ✅
- Stochastic未提供，无法判断%K/%D交叉 → 无法触发信号
综合扫描结果：无Buy/Sell信号触发
—
最终总结
- Actionable Signals：无
- Market State Confirmation：是。当前ADX偏低（18.1）、布林带收窄、价格在通道内波动，符合盘整特征，且无趋势模型被激活，支持状态判断。
- Suggested Action：Maintain Watch
—
步骤四：生成交易信号
- Direction signal: Watch
- Latest Close: >>> 4193.32 <<<
- Signal Strength: =>> 0 <<=
- Support level: +>> 4099.52 <<+
- Resistance level: ->> 4151.40 <<-
—
步骤五：分析结论与依据
当前XAUUSD处于典型的震荡整理状态，主要依据如下：
- ADX(14)=18.1，表明趋势力量薄弱；
- 布林带宽度仅为0.0236，显示波动率收缩；
- 价格位于布林带中轨附近，未出现对上下轨的有效突破；
- 多项动量指标（RSI=60.4，MFI=58.0）处于中性区域，无极端信号；
- 尽管成交量略有放大（VO=6.29%），但不足以推动趋势形成。
尽管价格已高于R1（4151.40），但缺乏明确的看跌K线形态及超买信号配合，不足以构成做空依据。建议继续观望，等待突破方向明确后再行介入。关键支撑参考S1（4099.52），阻力参考R1（4151.40）。